¿Cuál es el precio de compra?
El precio de compra es el precio que paga un inversionista por una inversión, y el precio se convierte en la base de costos del inversionista para calcular la ganancia o pérdida al vender la inversión. El precio de compra incluye cualquier comisión o cargo de venta pagado por la inversión, y el costo promedio ponderado se usa para compras múltiples del mismo valor.
Comprender el precio de compra
Supongamos, por ejemplo, que un inversionista compra 100 acciones ordinarias de Ford en tres fechas diferentes durante un período de cinco años, incluidas 100 acciones compradas a un precio de mercado de $40, $60 y $80 por acción. Para determinar la base del costo de las compras, el inversionista debe calcular el costo promedio ponderado, que es el monto total en dólares de las compras dividido por la cantidad de acciones compradas.
A 100 acciones cada una, los montos en dólares de las compras de acciones de Ford son $4 000, $6 000 y $8 000, o un total de $18 000, y el total de la compra se divide entre 300 acciones para obtener $60 por acción. Si el inversionista aumenta la posición de acciones, puede calcular un nuevo precio promedio ponderado agregando el monto en dólares de las nuevas compras y las acciones adicionales al cálculo.
La fórmula también se puede ajustar para las ventas de acciones si el inversionista solo vende una parte de las tenencias. Con los costos de comisión agregados, el costo promedio ponderado del inversionista podría aproximarse a $62 por acción.
Las diferencias entre ganancias realizadas y no realizadas
Los inversionistas usan el precio de compra de una inversión para calcular las ganancias o pérdidas realizadas a efectos fiscales, y reportan esa actividad en el Anexo D del formulario 1040 del IRS. Un inversionista informa una ganancia realizada si vende parte o la totalidad de sus inversiones. Si no venden valores, el inversionista tiene una ganancia o pérdida no realizada, que no se declara a efectos fiscales.
Suponga, por ejemplo, que un inversionista vende 100 acciones de Ford a un precio de venta de $80 por acción y utiliza el costo promedio ponderado de $62 para calcular una ganancia realizada de $18 por acción. El inversionista informa la cantidad de acciones, junto con el costo promedio ponderado y el precio de venta por acción, en el Anexo D. La ganancia total realizada de $1,800 es a largo plazo porque el inversionista mantuvo las acciones durante más de un año. La ganancia de capital a largo plazo de $1,800 se compensa con cualquier pérdida de capital, y la ganancia neta está sujeta a impuestos utilizando las tasas impositivas de ganancias de capital.
