Contrato de la Sección 1256

¿Qué es un contrato de la sección 1256?

Un contrato de la Sección 1256 es un tipo de inversión definida por el Código de Rentas Internas (IRC) como un contrato de futuros regulado, un contrato de moneda extranjera, una opción sin participación en el capital social, una opción de capital del concesionario o un contrato de futuros de valores del concesionario. Lo que hace que un contrato de la Sección 1256 sea único es que cada contrato mantenido por un contribuyente al final del año fiscal se trata como si se vendiera por su valor justo de mercado, y las ganancias o pérdidas se tratan como a corto o largo plazo. Ganancias de capital.

Conclusiones clave

  • Un contrato de la Sección 1256 especifica una inversión realizada en un instrumento derivado por el cual si el contrato se mantiene al final del año, se trata como vendido al valor justo de mercado al final del año.
  • Las ganancias o pérdidas implícitas de la venta ficticia se tratan como ganancias o pérdidas de capital a corto o largo plazo.
  • La Sección 1256 se usa para prevenir la manipulación de contratos de derivados, o su uso de los mismos, para evitar impuestos.

Comprensión de los contratos de la Sección 1256

Aquí hay un ejemplo instructivo que utiliza el comercio de opciones: una combinación es una estrategia que implica mantener contratos que compensan el riesgo de pérdida entre ellos.Por ejemplo, si un comerciante compra una opción de compra y una opción de venta para el mismo activo de inversión al mismo tiempo, su inversión se conoce como una combinación.

Los contratos de la Sección 1256 previenen las situaciones mixtas motivadas por impuestos que diferirían los ingresos y convertirían las ganancias de capital a corto plazo en ganancias de capital a largo plazo. Se puede encontrar información más específica sobre los contratos de la Sección 1256 en el Subtítulo A (Impuestos sobre la renta), Capítulo 1 (Impuestos y recargos normales), Subcapítulo P (Ganancias y pérdidas de capital), Parte IV (Reglas especiales para determinar las ganancias y pérdidas de capital) de la IRC.

El Servicio de Impuestos Internos (IRS) es responsable de implementar el IRC.

Mark-to-Market

Los operadores que negocian futuros, opciones de futuros y opciones de índices de base amplia deben conocer los contratos de la Sección 1256. Estos contratos, tal como se definen anteriormente, deben ajustarse a precio de mercado si se mantienen hasta el final del año fiscal. Se debe calcular una ganancia o pérdida sobre el valor justo de mercado de los contratos independientemente de si realmente se vendieron por una ganancia o pérdida de capital. La ganancia / pérdida a precio de mercado en realidad no se realiza, pero debe declararse en la declaración de impuestos del comerciante. Una vez que el puesto se cierra en realidad por una ganancia / pérdida realizada, la cantidad ya informada en una declaración de impuestos anterior se tiene en cuenta para evitar informes redundantes.

Las ventas de lavado no se aplican a los contratos de la Sección 1256 porque están a precio de mercado.

Modelo 6781

Los inversionistas informan las ganancias y pérdidas para las inversiones del contrato de la Sección 1256 utilizando el Formulario 6781, pero las transacciones de cobertura se tratan de manera diferente. Dado que se considera que estos contratos se venden todos los años, el período de tenencia del activo subyacente no determina si la ganancia o pérdida es a corto o largo plazo, sino que todas las ganancias y pérdidas de estos contratos se consideran una duración del 60%. plazo y 40% corto plazo. En otras palabras, los contratos de la Sección 1256 permiten que un inversionista o comerciante obtenga el 60% de las ganancias a la tasa impositiva a largo plazo más favorable, incluso si el contrato solo se mantuvo durante un año o menos.

Por ejemplo, suponga que un comerciante compró un contrato de futuros regulado el 5 de mayo de 2017 por $ 25,000. Al final del año fiscal, el 31 de diciembre, todavía tiene el contrato en su cartera y está valorado en $ 29.000. Su beneficio de valor de mercado es de $ 4,000 y lo informa en el Formulario 6781, tratado como una ganancia de capital del 60% a largo plazo y del 40% a corto plazo. El 30 de enero de 2018, vende su posición larga por $ 28,000. Dado que ya ha reconocido una ganancia de $ 4,000 en su declaración de impuestos de 2017, registrará una pérdida de $ 1,000 (calculada como $ 28,000 menos $ 29,000) en su declaración de impuestos de 2018, tratada como una pérdida de capital del 60% a largo plazo y del 40% a corto plazo.

El Formulario 6781 tiene secciones separadas para contratos transzonales y la Sección 1256, lo que significa que los inversores deben identificar el tipo específico de inversión utilizada. La Parte I del formulario requiere que las ganancias y pérdidas de inversión de la Sección 1256 se informen al precio real al que se vendió la inversión o al precio de mercado establecido el 31 de diciembre. La Parte II del formulario requiere las pérdidas en los trader’s straddles se informará en la Sección A y las ganancias se calcularán en la Sección B. La Parte III se proporciona para cualquier ganancia no reconocida en posiciones mantenidas al final del año fiscal, pero solo tiene que completarse si se reconoce una pérdida en una posición.